Совместный лизинг как инструмент повышения производительности

Бизнес требует финансирования для приобретения активов, оборотного капитала и торговой деятельности. Существуют различные виды финансирования, которые вы можете выбрать в зависимости от соглашения с вашими банкирами. Например, при приобретении бизнес-оборудования, приспособлений и принадлежностей вы можете выбрать финансирование для приобретения за счет покупки в промышленном прокате, лизинга или срочного кредита.

Способность предприятий получать доступ к финансам важна для обеспечения того, чтобы компании достигли своего потенциала роста, и для содействия открытию новых предприятий. Нехватка финансов может ограничить поток наличности и препятствовать перспективам выживания бизнеса. По своим характеристикам МСП (малые и средние предприятия) не могут напрямую привлекать деньги на рынках капитала и поэтому в основном зависят от традиционного банковского финансирования, которое само по себе ограничено, поскольку они обычно несоответствуют банковским критериям из-за предполагаемого риска банкротства.

МСП должны полагаться не только на банковские кредиты, особенно учитывая проблемы, с которыми они сталкиваются при обращении в банки, но и на некоторые творческие механизмы финансирования, включая лизинг. Лизинг является альтернативным инструментом для облегчения доступа к финансам; это позволяет, в частности, новым предприятиям, в том числе тем, которые не имеют кредитной истории, использовать капитальное оборудование в качестве обеспечения по кредитам.

Таким образом, это также смягчает рыночные слабости кредитования МСП. Лизинг называется «креативным финансированием», потому что платежи могут быть адаптированы к денежному потоку проекта, в дополнение к некоторым налоговым преимуществам, связанным со структурированием аренды.

Лизинговое финансирование - это договор между владельцем актива и пользователем актива. В этом договоре арендная плата оплачивается через определенные промежутки времени для использования актива пользователем. Если у пользователя актива нет денег для оплаты первоначальной суммы лизингового контракта, он также может заключить контракт с третьей стороной, такой как банк, для оплаты первоначальной суммы или определенного периода аренды.

Существует много преимуществ использования лизингового финансирования, особенно для неформального сектора и сектора МСП. Эти преимущества включают в себя:

Лизинговое соглашение - это средство среднесрочного финансирования, которое не может быть отозвано, при условии, что предприятие производит платежи в срок. Неопределенность, которая может быть связана с альтернативными механизмами финансирования, такими как овердрафты, которые подлежат погашению по требованию и взимают переменные процентные ставки, устранена.

Лизинговое финансирование легче получить, чем кредит на покупку основных средств. Ежемесячная арендная плата за лизинговое финансирование также рассматривается как операционные расходы и будет вычтена из общего дохода, поэтому арендатор может получить некоторые налоговые льготы от лизингового финансирования.

Лизинг - это более гибкий способ финансирования. Вы можете удовлетворить свои потребности в активах, получив их в аренду посредством лизингового финансирования. Поскольку лизинг обычно обеспечивает 100% финансирование, компании привлекают минимальные авансовые расходы и авансовые платежи, требуемые другими альтернативами финансирования. В финансирование могут быть включены такие косвенные расходы, как доставка, перевозка, установка и проектирование.

Лизинг обычно приводит к фиксированным предсказуемым расходам. В условиях неопределенности процентных ставок иногда выгодно использовать прогнозируемые долгосрочные расходы для лучшего управления денежными потоками.

Лизинг может предложить гибкие структуры выплат. Некоторые предприятия имеют сезонную тенденцию с точки зрения потока наличности. С помощью лизинга вы сможете согласовать свои арендные платежи с вашими денежными потоками или бюджетными требованиями. Вы можете организовать пропуск платежей, ежегодные платежи или отсрочку платежей в рамках структурирования аренды.

При лизинге финансовая компания сохраняет юридическое право собственности на оборудование, по крайней мере, до конца соглашения. Это обычно обеспечивает финансовую компанию лучшей безопасностью, чем другие типы кредитов. Таким образом, финансовая компания может предложить лучшие условия.

В большинстве случаев платежи фиксируются в договоре купли-продажи или аренды, поэтому в начале соглашения предприятие будет знать, каковы будут их выплаты. Это может быть выгодно во времена низких, стабильных или растущих процентных ставок, но может показаться дорогим, если процентные ставки падают.

Распределенные механизмы финансирования, такие как лизинг, требуют, чтобы сектор МСП был хорошо организован. Ресурсы имеют тенденцию течь туда, где присутствует порядок и здравомыслие. При правильно организованных структурах игроки в этом секторе должны иметь возможность заключать взаимовыгодные соглашения, такие как групповой лизинг.

Имеет место масштабная экономия, так как большие машины, находящиеся в аренде, могут совместно использоваться группой, что приводит к увеличению загрузки производственных мощностей.

В соответствии с организованной структурой, члены группы могут выступать в качестве со-гарантов каждого из членов в случае, если они не выплачивают ежемесячные выплаты. В связи с тем, что в секторе МСП наличествуют контрагенты различных направлений бизнеса, важно, чтобы были сформированы ассоциации различных профессий, участвующие в регулярных подписках от имени группы. Такие взаимосвязи позволят членам группы легче понимать потребности друг друга, прежде чем они начнут внедрять инновационные механизмы финансирования, такие как лизинг.

Организованная группа имеет более высокий шанс управлять выплатами по мере наступления срока их погашения, прикрывая друг друга среди участников, совместно использующих арендованное оборудование, особенно для тех, кто находится в той же сфере торговли. Способы сбора и передачи такого оборудования, приобретенного в лизинг, и контроль за их использованием могут быть легко согласованы между членами. Это также может послужить основой для превращения разрозненных организаций в корпорации.

Доктор Сандерсон Абель - старший экономист Ассоциации банкиров Зимбабве.